改革开放40多年以来，中国经济高速发展，高净值人士的数量也在不断增多，根据瑞士信贷《2019全球财富报告》，截止2019年年中，中国有1亿人财富名列全球前10%，首次超过美国。高净值人士的门槛是可投资资产大于600w，这里的可投资资产包括离岸资产，但不包括房地产、奢侈品等。而作为高净值人士，其实也面临着很多令人困扰的风险，这里我简要总结如下：
- 人身风险
- 企业风险
- 税务风险
- 婚姻风险
- 传承风险
- 代持风险
我们来一一分析下，具体的案例和解决方案将会在后面的文章具体展开。
一、人身风险
人身风险主要包括三类，第一是健康医疗问题，第二是教育规划问题，第三是养老规划问题。这里提到的人身风险，其实不仅仅是高净值人士会面临，每一个人都需要考虑这些问题。
1）健康医疗问题。在现在这样一个节奏极快、重疾罹患率和死亡率增长的环境下，每个人都面临着意外身故和罹患疾病的风险。作为高净值人士，大都承担着更多的家庭责任和企业责任，而且家人的生活品质较高，必须要考虑意外风险发生后，如何给家庭留下充足的保障来保证家人的生活和企业的运转能够很好地进行下去。
2）教育规划问题。高净值人士往往会更重视子女的教育问题，希望自己的子女能够受到最好的教育，在之后的社会竞争中脱颖而出，所以子女教育的规划问题变成了一个必须要面对的问题。为什么说这是一个风险呢，因为子女教育是一份必要且昂贵的费用支出，这部分支出如何规划，能够确保孩子在需要时有充足的现金流可以满足就是很重要的问题了。同时，子女的教育并不完全是钱可以解决的，很多高净值人士工作繁忙，分配到子女教育上的时间很少，导致子女教育存在很大缺失，这也是一个风险点。
3）养老规划问题。每个人都会老去，按照现在的医疗水平，拥有百岁人生会成为很普遍的现象。但绝大多数人能够赚钱的时间是非常有限的。很多人认为高净值人士财富很多，即使到退休后不工作，也会有大量的财产供其养老，但如果没有做好养老的规划，即便是家财万贯，可能也没有什么意义。具体案例可参照李春平及澳门赌王何鸿燊。对于养老，主要存在4个风险：监护人风险、护理品质风险、现金流风险、传承风险，尤其是在功能衰退阶段和失能半失能阶段必须要要做好规划。
二、企业风险
高净值人士大多数都拥有自己的企业，这里的企业风险其实又很多，这里主要举出2个很多人会忽视的风险：个人债务与担保风险和有限责任刺穿风险。
1）个人债务与担保风险
作为企业主，因为公司的运营需要或者一些投融资行为，经常会产生一些债务问题，而很多中小企业主都会有这样一个误区，那就是公司是我的，那公司的钱就是我的钱，因为这种错误的想法，很多时候，会给自己个人惹上一些不必要的债务问题。同时在一些黑天鹅事件发生的时候，很容易导致公司运营不善或者现金流断裂，这也会产生一些不良债务，比如这次疫情，就给很多企业造成了毁灭性的打击。
此外，在企业圈，很多企业主经常会给别人进行担保，很多互保圈也是很常见。这就产生了一个潜在的风险，如果债务人无法偿还债务，作为担保人，如果承担了连带责任保证，可能会承担相对应的连带责任。
2)有限责任刺穿风险
公司的独立人格与有限责任制度，是现代公司制度的基石，也是公司得以生存及股东权益保护、风险隔离的防火墙。但是，这种风险隔离不是绝对的、无条件的。一旦出现公司和股东的人格混同情形，法律即认为公司已成为股东任意操纵的躯壳，则有限责任这道防火墙将失去风险隔离作用，股东个人的财产就有可能成为公司债权人追索的目标。正如我上面提到的，很多企业主认为公司的钱就是自己的钱，当公司运营良好时，就直接从公司的利润中提取部分用于家庭生活，这就造成了公私混杂，打破了公司的独立人格与有限责任制度，一旦公司经营不善，产生债务危机或者遇到其他风险时，个人很有可能要承担连带责任。除此之外，还有其他情况会导致有限责任刺穿，公司、股东人格混同。
三、税务风险
这里的税务风险，主要举三个类型，一是所得税/遗产税/房产税的风险，二是CRS/FATCA带来的风险，三是企业税收的风险。
1）所得税/遗产税/房产税的风险
虽然现在中国还没有正式开征遗产税、房产税，但是相关草案已经拟好，实施只是时间问题。按照2010年新版遗产税草案规定，实行五级超额累进税率表如下图：
假如遗产净额为3000万，则需要缴纳遗产税为（3000-80）*50%-175=1285万。看到这个数字，如果你做为高净值人士，想到自己的遗产要交这么多税，你会不会觉得头大呢。
再来看房产税。首先有一个基本套数：夫妻处于在婚状态为两套;未婚或夫妻处于非婚状态为一套。
当前最新的房产税草案中有一定的免税面积，等于人均免税面积*家庭人数，人均免税面积为30-60平方米，由各地区制定。对于基本套数内超过免税面积的部分，年税率为0.8%;基本套数外第一套、第二套、第三套、第四套及以上超过免税面积的部分，年税率分别为2%、3%、4%、5%。这意味着，按最高税率缴税的房产，一年缴纳房价的5%，缴纳20年就等于被收走一套房。如果将来房产税实施，作为有很多套房子的你会开心吗，又该如何规划你的房产呢。
2）CRS/FATCA带来的风险
CRS是共同申报准则，它的概念来自于美国的美国海外账户税收遵从法（FATCA），旨在推动国与国之间税务信息自动交换，提高税收透明度，打击利用跨境金融账户逃税避税的行为，目前正在循序渐进地在各国实施。以前很多富豪为了避税，将自己的很多资产放置在海外，而现在随着CRS的实施，这个想法可能无法实现，你在海外的资产信息都会被该国部门收集并和中国相关政府部门进行信息交换。而同样的，如果你有美国绿卡，如果你在中国境内有超过1万美元的资产却隐瞒未向美国政府申报的，一经发现，可能面临高额罚款深圳最高10年的牢狱之灾。那么你将如何安放你的境内外金融资产呢。
3）企业税收的风险
改革开放40周年，造富了很多人，而在发展早期，公司逃税漏税其实是很普遍的现象，包括现在，很多企业还在绞尽脑汁怎么逃税避税。但随着金税三期，这一全国统一的国地税征管应用系统的
严格实施，很多企业栽了跟头。金税三期具有强大的大数据评估和云计算能力，掌握的信息和计算能力超过你的想象，在未来，基本上每一家企业在政府部门面前都是透明的。所以对于企业来说，一定不要耍小聪明，因为税收记录都是会保留一辈子的。此外，也要注企业财务的合规性，往往一些不经意的操作，可能会给自己带来严重的后果。
四、婚姻风险
婚姻风险这里主要举三种类型，财产混同风险、离婚财产分割风险和非婚生子女风险。
1）财产混同风险
这里提到的财产混同，并不是公司和家庭之间的财产混同，而是夫妻双方的财产混同。 婚前财产在夫妻存续期间，由于形式转换、共同管理和使用、不断产生收益、证据灭失等原因，很容易与婚内财产发生混同，或者很难证明是婚前财产，导致被认定为婚内财产。这也是为什么很多名人结婚前都会签订婚前财产协议，以此来规避因婚姻变故而导致的财富缩水，但对于大多数人来说，婚前财产协议却会产生二人心中的隔阂，那么有没有更好的解决方案呢？
2）离婚财产分割风险
随着近几年中国离婚率的上升，离婚已经成为了社会上普遍的现象。对于高净值人士而言，离婚不仅仅是双方情感的分割，更是财产的分割，甚至会包括债务的纠纷。新婚姻法规定了夫妻财产实行共同财产制度，以王宝强的离婚案为例，虽然马蓉是有过错方，但她仍分得了王宝强的大量资产。所以如果没有特别约定或者提前做好规划，一旦发生婚姻变故，就会面临财富贬值一半的风险。进一步地，对于一方存在的债务问题，也很有可能会由夫妻二人共同背负。小马奔腾董事长李明就因为一份对赌协议的失败，最后导致其妻子金燕要承担2亿元的连带清偿责任，因为婚姻法司法解释（二）第24条之规定，债权人就婚姻关系存续期间夫妻一方以个人名义所负债务主张权利的，应当按夫妻共同债务处理。虽然后面最高人民法院又新出台了解释，从一定程度上保护了非举债一方的合法权利，但仍无法从根本上杜绝夫妻共债共担的问题。
3）非婚生子女风险
根据我国婚姻法和继承法规定，非婚生子女是和婚生子女共同享有平等的继承权的，这对于一些丈夫/妻子在外有非婚生子女的人来说，就存在一种风险。比如，在没有做好规划和特别约定的情况下，一个男主人在外有一个非婚生子女，如果男主人因故身亡，则一个不认识的女人带着这个非婚生子女过来就可以和女主人一同分走男主人一半的财产。对于这样的情况就该如何做规划呢？
五、传承风险
对于传承这一重大问题来说，里面存在的风险其实是多种多样的，这里我们来讨论其中五种，法定传承风险，继承程序风险，子女挥霍风险，财产侵占风险和子女婚姻风险。
1）法定传承风险
在没有遗嘱等特殊的规划和安排下，一个人身故之后，他的所有财产就会进入到法定继承程序。根据继承法的规定，第一顺序继承人为配偶、子女、父母。存在第一顺序继承人时，遗产由第一顺序继承人均分。很多企业家在孩子成年的时候，会慢慢地把财产的所有权转移到孩子身上，但如果没有做好规划的话，一旦孩子发生意外，那传给儿子的资产大多数会被分配给他人。例如企业家老张将资产何股权放在儿子名下，儿子如果发生意外身故，则老张的儿媳会首先分走50%，因为这些资产是他们的夫妻共同财产，剩下的50%将会由老张的儿媳、老张夫妇和孙子4人均分，也就是总资产的75%都归儿媳管（孙子的监护人是儿媳），儿媳能否管理好企业和资产是一方面，另一方面，如果儿媳之后改嫁，那老张一辈子心血就要落入外人手中了。
2）继承程序风险
现如今，很多人意识到了法定继承存在的一些风险，大多会选择遗嘱的方式来进行财产传承。但是在遗嘱继承的过程中，也会存在很多程序性风险。遗嘱有多种方式，如自书、录音、口头、公证遗嘱等。法律对于遗嘱也是有很多严格的要求，如果被继承人在立遗嘱的过程中
有表意不清、证明材料缺失等情况，都有可能在后期继承的时候出现争议和纠纷。所以选择一个专业靠谱的机构进行公证遗嘱是非常重要的。同时遗嘱这一继承方式也无法实现传承人多种传承心愿，需要借助保险、信托等多种方式共同完成传承的目标。
3）子女挥霍风险
这一点其实很好理解。很多富豪和企业家忙于工作，会疏于对子女的教育和管教，又想给子女最丰厚的物质生活，就很容易在子女还不具备财富的驾驭能力时赋予他们很多财富。这会存在财产被挥霍的风险。此外，除了孩子自身，孩子周围的朋友也可能会利用孩子的身份来产生很多风险。如之前一个富豪的孩子，就因为帮朋友进行担保而承担了巨额的债务。那么面对还不具有驾驭财富能力的孩子，又想把我们的爱和财富传承给他们，我们应该如何做呢？
4）财产侵占风险
在财富传承的过程中，因为人与人之间的关系复杂，遇到婚姻变故、遗嘱传承、意外身故等情况时，由于没有提前做好规划，经常会面临财产上的纠纷。尤其是涉及到多次婚姻、非婚生子女、家中亲戚众多时，很容易产生财产被侵占的风险。
5）子女婚姻风险
这也是高净值人士存在的普遍风险。在给孩子的传承中，有一个绕不开的问题就是子女的婚姻问题，特别是高净值人士，大多数都会追求门当户对，这也是希望能够很好地保有自己的财富，因为如果没有做特殊约定，在子女婚姻存续期间，夫妻所谓的一方财产，其实在法律上来说都是夫妻的共同财产，如果婚姻出现变故，就会造成财富的分割。有一个真实的客户案例，一位女企业家王女士一个人把女儿抚养长大，并通过自己的努力打造了上亿的企业和资产，因为爱女儿，她把这些资产都放在女儿的名下。女儿长大后和一个家境一般的男生结了婚，虽然在王女士的要求下，双方签订的婚前财产协议，本可以解决婚姻存在变故的风险，但女婿出了轨，女儿得知消息后十分愤怒，不幸出车祸身亡，遗产由出轨的女婿和王女士及前夫共同继承。王女士一生打拼的财富一大部分就不得已被别人获得。虽然这个案例的关键点是女儿的身故，但女儿的婚姻变故却是导火索，也是非常值得我们警惕的问题。
六、代持风险
对于一些财产和股权的所有人，有时为了规避法律对持有行为的限制、隔离资产、避免一些麻烦或者不愿意公开自己的身份，经常会选择找一个人来代持。只要财产不掌握在自己的手中，就可能会存在一些风险。这里我们主要探讨三种代持风险：代持人擅自处分风险、代持人婚姻与继承风险、代持人债务风险。
1）代持人擅自处分风险
虽然很多人会选择自己亲近或者认为靠谱的人来代持，但人总是会变的。如果资产的名义持有人将所代持的资产擅自转让给第三人，而第三人又不知道名义持有人并非实际所有人，则第三人在支付价款并实际取得代持资产的情况下，会构成《物权法》上的善意取得，实际所有人虽然可向名义持有人主张违约和赔偿责任，但将无法追回该代持资产。如果实际所有人主张不构成善意取得，则需对此承担证明责任，其中对于非善意的证明需要证据表明受让人明知代持的存在，这在一定程度上也会存在举证困难。
2）代持人婚姻与继承风险
很多代持行为都是基于口头或者保密的，如果代持人发生了婚姻变故或者身故，那代持人名下的所有财产就需要进行夫妻财产分割或者作为遗产进行继承，即使存在代持协议，也容易引发确权纠纷。
3）代持人债务风险
高净值人士选择代持这种方式经常是为了进行债务隔离，但是如果代持人自身也发生债务问题，那名义持有人的债权人可能会请求法院强制执行名义持有人所代持的资产，这就留下了很大的风险隐患。
